上週台股震盪劇烈。上週二加權指數重挫1,077點，收45,479點，跌幅逾2.3%，電子零組件全面下挫，塑膠類單日更重摔逾8%。週三買盤回補，指數小幅反彈255點，但週四隨即再跌380點，收45,354點，跌跌撞撞，盤勢難言穩定。這波賣壓源頭在於上月聯準會主席華許主持的首場會議。利率連七凍於3.5%至3.75%區間，點陣圖將降息時間表推至2027年後，通膨預測從2.7%上修至3.6%，鷹派立場明確。政策方向一旦確立，市場重新定價的速度往往超乎預期。外資隨即三連賣，三大法人累計匯出資金逼近1,900億元，新台幣與資金動能同步承壓。電子股首當其衝，高息防禦類股則逆勢吸金，資金輪動方向已相當清晰。
拉到機器人選股清單，川湖六月營收年增220%，連四個月改寫歷史新高，股價衝上8,560元，累計漲幅近三成。基本面強勁之外，技術面同樣沒有鬆動跡象; RSI維持70以上強勢鈍化區，月線乖離率擴至15%以上，籌碼持續向上集中，顯示法人並未趁震盪減碼，反而藉回檔鞏固部位。百容則從半導體散熱切入液冷商機，應用比重拉高至五成以上，股價漲幅近翻倍；突破前高後成交量放大逾三倍，量價俱揚，突破的有效性相對高。
支撐這條主線的並非短線題材。CoWoS封裝產能年底估計倍增，AI加速器市場今年成長幅度看向近八成，龐大的運算需求直接拉動機櫃散熱規格升級。液冷從選配變成標配的趨勢已在高階資料中心落地，需求端明確，產能端仍在追趕，供應鏈上游的機構件與散熱模組，卡位時間點相對仍早。
機器人這次的布局邏輯清楚：沿AI資本支出主軸，從機構件到散熱端全面卡位，吃的是基礎建設期的長期紅利，而非押注終端出貨的短線彈性。這種佈局在大盤震盪時更能凸顯抗壓性，也是本週組合相對抗跌的關鍵原因之一。外資賣超尚未止歇，若聯準會官員持續釋出偏鷹訊號，電子權值股短線仍有反覆風險。
本專欄作者：邱嘉豪
學歷：台灣大學電機所博士
經歷：台積電主任工程師
國家發展研究院程式課程講師
現職：東吳大學資料科學系助理教授
著作：洞悉新興產業的23堂課
AI工具軟體是由邱嘉豪教授累積多年投資經驗，利用AI設定參數選股，於每月11月於月營收公佈後挑選更換投資組合成分股，已有兩年以上實證數據，年化報酬率50%以上，優於ETF 0050，本工具僅提供學習與參考，不具任何投資建議。
1.每月11日更新成分股。
2.個股 紅色 代表買進日至當下日為上漲與漲幅。
3.個股 綠色 代表買進日至當下日為下跌與跌幅。
4.績效呈現方式係以「均注」為計算基礎，舉例5月把持股都賣掉「ETF選股機器人」的績效為51%，ETF 0050的績效為25%，當初投資金額為100萬元，會得到150萬元，而0050會僅有125萬元。
